В ноябре 2005 года один из самых влиятельных и успешных венчурных фондов Силиконовой долины Sequoia Capital инвестировал в развитие хостинга $3,5 млн. К тому моменту сервис имел более 200 тыс. зарегистрированных пользователей и около 2 млн загруженных видеороликов.
В январе 2006 года было зафиксировано 25 млн просмотров видео в день, пользователи загружали по 20 тыс. новых видео в день. В апреле доход YouTube приблизился к отметке $1 млн в месяц. К тому же Sequоia Capital приняла решение вложить еще $8 млн в столь популярный сервис. В мае ресурс обогнал даже CNN, так как 42% всех видео в интернете просматривались на YouTube. А 16 июля администрация видеохостинга заявила о том, что количество просмотров в день достигло рекордной цифры в 100 млн просмотров в день. При этом штат сотрудников сервиса составлял всего лишь из 30 человек. Такие показатели привели к тому, что в 2006 году начались переговоры между основателями YouTube и компанией Google, которые в ноябре завершились тем, что корпорация купила видеохостинг за $1,65 млрд. Это стало самым крупным и самым выгодным приобретением в истории Google. В том же месяце журнал Time признал сервис изобретением года и издал выпуск под названием You в знак важности проекта, чье содержимое создается самими пользователями.
9 октября 2006 года CBS и Universal Media Group подписали с YouTube соглашение, согласно которому они могут транслировать видео через хостинг. Они также объявили, что намерены использовать технологию для поиска и удаления защищенного авторским правом контента.
12 октября 2006 года YouTube объявил о заключении соглашений, благодаря которым он сможет использовать программные средства, распознающие низкокачественные копии лицензионных видеоклипов или другого контента. После этого сервис может автоматически удалить данное видео.
В июне 2007 года появилась возможность просматривать видео на мобильном телефоне. А русскоязычную версию YouTube запустил в ноябре 2007 года. В июле администрация хостинга заявила о том, что теперь на YouTube поддерживается цифровая система IMAX. В конце июля 2010 года команда разработчиков ресурса приняла решение увеличить максимальную длину загружаемых видеороликов до 15 минут вместо прежних 10 минут. Ограничение в 10 минут было введено в 2006 году, для того чтобы предотвратить распространение пиратского контента на YouTube.
Нынешний интерфейс хостинга – когда видео отображаются в центральной колонке на главной странице по принципу ленты новостей в социальных сетях.
В феврале 2015 года канал запустил приложение для детей под названием YouTube Kids, а в марте – новый сервис «Подсказки», заменяющий аннотации в видео на мобильных устройствах.
В октябре 2015 года хостинг представил пользователям сервис YouTube Red, предлагая потоковое видео без рекламы, а также доступ к эксклюзивному оригинальному содержанию. В мае 2018 года видеоканал добавил музыкальные хит-парады для 44 стран с наиболее популярными клипами.
С экономической точки зрения у YouTube достаточно платежеспособная аудитория. Пользователей с доходом выше среднего – 42%, со средним – 40% и 18% – с низким уровнем дохода. К сожалению, данных о том, какую прибыль хостинг приносит своим владельцам, нет. Некоторые СМИ называют его «черным ящиком Google».